Consilierii de investiții gestionează banii. Ele selectează active financiare – cum ar fi acțiuni, obligațiuni și fonduri mutuale – și apoi le cumpără, vând și le monitorizează în contul dvs., în conformitate cu obiectivele dvs. de investiții. Consilierii de investiții au, în general, puteri discreționare asupra contului dvs.: prin angajarea acestora, le acordați autorizație generală de tranzacționare pentru dvs., fără a vă consulta înainte de fiecare tranzacție.
Unii consilieri de investiții lucrează într-un mod holistic, analizând toate aspectele vieții dvs. financiare și punând la punct un plan de investiții cuprinzător – o procedură numită adesea „gestionarea averii”. Alți consilieri de investiții au un accent mai restrâns, cum ar fi expertiza în acțiuni care plătesc dividende sau obligațiuni municipale. Este obișnuit ca un consilier de investiții în gestionarea averii să angajeze consilieri de investiții cu concentrație limitată pentru a gestiona anumite părți ale portofoliului unui client. El le coordonează eforturile în timp ce acționează ca persoana principală pentru client.
Table of Contents
Consilieri de investiții vs. Planificatori financiari
Deși există unele suprapuneri, sfaturile de investiții sunt diferite de planificarea financiară. Planificatorii financiari se ocupă de chestiuni precum economiile și bugetarea, ipotecile și împrumuturile și asigurările de viață; atunci când oferă consiliere cu privire la investiții, sunt de obicei fonduri mutuale mai degrabă decât titluri specifice. Unii planificatori financiari pot fi, de asemenea, brokeri și capabili să tranzacționeze pentru clienți. Dar rareori au putere discreționară asupra unui cont.
Distincțiile dintre cele două se estompează adesea deoarece unii consilieri de investiții – în special tipul de gestionare a averii – oferă sfaturi de bază în planificarea financiară, iar câțiva oferă planificare financiară cuprinzătoare, precum și sfaturi de investiții. La fel ca planificatorii financiari, consilierii de investiții trebuie să vă înțeleagă obiectivele financiare de bază, necesitând informații despre momentul în care va trebui să vă folosiți banii și pentru ce le veți folosi. Aceștia trebuie să adune date personale și financiare despre dvs., luându-și timp pentru a vă înțelege toleranța față de risc, rata de rentabilitate așteptată și capacitatea dvs. financiară de a suporta pierderi de investiții.
Subiecte de acoperit cu un consilier de investiții
Un consilier de investiții axat pe gestionarea averii discută aspecte specifice atunci când vă structurați portofoliul. În special, s-ar putea să vă spună:
- În ce să investească
- Indiferent dacă cumpărați acțiuni sau fonduri mutuale
- Dacă ar trebui să investiți în fonduri indexate sau în fonduri gestionate activ
- Ce investiții să utilizați în conturile de pensionare
- Ce investiții ar trebui să dețineți în conturi care nu se pensionează
- Ce riscuri sunt asociate cu fiecare investiție
- Ce rata de rentabilitate așteptată ați putea primi din portofoliul dvs.
- Ce tipuri de venituri impozabile vor genera investițiile dvs.
- Cum puteți rearanja investițiile pentru a reduce veniturile impozabile
- Ce taxe veți suporta atunci când cumpărați sau vindeți investiții
Consilieri de investiții cu atenție limitată
Uneori s-ar putea să aveți nevoie de serviciile unui consilier de investiții cu un anumit tip de specialitate, spre deosebire de unul cu scopul de a gestiona în general averea. Cateva exemple:
- Dețineți o mulțime de acțiuni ale unei companii și trebuie să găsiți pe cineva care scrie opțiuni sau acoperă apeluri pe acest stoc.
- Moștenești un portofoliu mare de acțiuni sau obligațiuni și trebuie să găsești pe cineva care să te ajute să gestionezi aceste active sau să le vinzi din ele.
- Doriți să creați o scară de obligațiuni pentru venitul din pensie și trebuie să găsiți un consilier de investiții specializat în construirea acestui tip de portofoliu.
Cum taxează consilierii de investiții
Majoritatea consilierilor de investiții percep o taxă anuală care reprezintă un procent din activele gestionate în numele dvs. Acest procent este de obicei mai mare pentru portofoliile mai mici și se micșorează pe măsură ce portofoliile devin mai mari. Un interval general ar fi de 2 la sută pe an pentru un cont de 100.000 USD, redus la 0,5 la sută pe an pentru conturile care sunt de 5 milioane USD sau mai mult.
În loc de sau în plus față de comisioanele de administrare a activelor, unii consilieri de investiții pot percepe în oricare dintre următoarele moduri:
- O rată orară
- O taxă forfetară pentru a finaliza o revizuire a portofoliului dvs. existent
- O taxă de păstrare trimestrială sau anuală
- O combinație de taxe și comisioane
Solicitați întotdeauna consilierilor de investiții o explicație clară a modului în care sunt compensați. Fiecare consilier de investiții trebuie, de asemenea, să vă ofere un document de prezentare, întocmit în conformitate cu cerințele Comisiei pentru valori mobiliare și valori mobiliare (SEC). Denumită în mod oficial cererea uniformă pentru înregistrarea și raportarea consilierilor de investiții de către consilierul raportor scutit, aceasta include o secțiune, cunoscută sub numele de formularul ADV partea 2, care dezvăluie formulele lor de compensare și eventualele conflicte de interese.
Linia de fund
Stilurile și strategiile consilierilor de investiții variază enorm. În general, totuși, un consilier ar trebui să ofere întotdeauna o descriere clară și ușor de înțeles a abordării sale de bază de gestionare a banilor. Va dori să știe unde se află toate investițiile și conturile dvs. – chiar și cele pe care nu le gestionează – astfel încât portofoliul dvs. în ansamblu să aibă sens, nici să dubleze, nici să lucreze în scopuri transversale cu celelalte participații și active. Ea nu va face recomandări până nu va înțelege orizontul dvs. de timp, nivelul dvs. de experiență cu investițiile, obiectivele dvs. și toleranța față de riscul investiției. Mai mult decât probabil, dacă nu sunteți un client care prosperă pe riscuri, ea nu vă va sugera să vă puneți toți banii într-o singură investiție concentrată, cum ar fi o fântână de petrol în Venezuela.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.